Четыре крупнейших финансовых института Японии начали масштабное тестирование блокчейна. Цель эксперимента — цифровое управление обеспечением государственных облигаций. Инициатива сделает торговлю японскими долговыми бумагами круглосуточной на внутреннем и внешнем рынках.
Этот шаг способен изменить глобальные механизмы работы с залогами. Японский рынок суверенного долга считается одним из крупнейших в мире.
Совместный проект лидеров рынка
Группы Mizuho Financial Group, Nomura Holdings, клиринговая корпорация JSCC и компания Digital Asset анонсировали эксперимент в понедельник. Партнеры задействуют сеть Canton Network. Это специализированная блокчейн-платформа для институциональных финансов и рынков капитала. Структура JSCC полностью принадлежит Japan Exchange Group. Эта организация управляет главной фондовой биржей страны.
Участники проекта проверят возможности блокчейна при передаче прав собственности на облигации между разными управляющими счетами. Специалисты также протестируют обмен обеспечением в реальном времени. В этом процессе примут участие клиринговые палаты, институциональные инвесторы и клиенты. Японские государственные облигации сохранят свой юридический статус именных ценных бумаг на время тестов.
Интеграция в глобальную финансовую систему
Агентство финансовых услуг Японии официально одобрило испытания еще в феврале. Инициатива проходит в рамках программы Payment Innovation Project. Регуляторы также проанализируют действующее законодательство. Власти определят необходимость правовых изменений для полноценной торговли облигациями в блокчейне. Четыре партнера планируют завершить работу до конца сентября по информации издания Nikkei.
Сеть Canton Network уже обслуживает аналогичные проекты мировых финансовых гигантов. Систему используют банковские группы JPMorgan и Goldman Sachs. Американская клиринговая палата DTCC также применяет эту сеть для токенизации казначейских облигаций США. Действия Японии переносят один из важнейших защитных активов Азии в глобальную финансовую экосистему.
Управление обеспечением обычно требует сложной координации. Процесс охватывает разные учреждения, вычислительные системы и правовые юрисдикции по всему миру. Перенос этих операций в блокчейн сократит объем бумажной работы. Технология уменьшит задержки расчетов и высвободит капитал крупных банков. Японские чиновники ожидают укрепления конкурентных позиций Токио. Страна стремится занять лидерские позиции в быстрорастущей индустрии цифровых активов.
