На рынке цифровых активов много вариантов краудфандинга – коллективного финансирования – и один из них – IDO. Суть способа – в организации запуска с последующей продажей нативного токена проекта через децентрализованную биржу (DEX) с целью привлечения инвестиций. Рассказываем, что такое IDO в крипте, как работает первичное децентрализованное предложение и в чем его преимущества перед классическим ICO.
В этой статье:
- Что такое IDO
- Как проводят первичные децентрализованные предложения
- Плюсы и минусы
- Как принять участие в IDO
- Как выбрать IDO для инвестиций
- Альтернативы: какой способ краудфандинга лучше
- Вместо выводов
Что такое IDO
IDO – это первичное децентрализованное предложение токенов проекта. Термин – сокращение от английского Initial DEX Offering.
Первичное децентрализованное предложение – это производное от классического первичного предложения монет – Initial Coin Offerings (ICO). Если в случае с ICO команда проекта продает токены, привлекая тем самым необходимое финансирование через собственный сайт, то в рамках IDO для этого используют децентрализованную биржу. Представители DEX, в свою очередь, берут комиссию за услуги посредников.
Главная цель первичного децентрализованное предложения – привлечь финансирование. Средства, как правило, направляют на разработку проекта или его совершенствование.
Как проводят первичные децентрализованные предложения
Чтобы понять, как проводят IDO, нужно освежить в памяти механизмы работы DEX. Децентрализованные биржи представляют собой автоматизированные торговые площадки. За автоматизацию платформ отвечают смарт-контракты. Технология позволяет автоматически выполнять требования сторон. Вот как это работает в контексте первичного децентрализованного предложения:
Разработчики проекта N хотят привлечь финансирование. Для этого они решили выпустить собственный токен и провести его продажу через DEX. В смарт-контрактах децентрализованной биржи команда проекта заранее прописывает условия распределения токенов. Например, разработчики хотят продавать каждую монету за $1 в Ethereum. После получения платежа от покупателя смарт-контракт, в соответствии с прописанными в нем условиями, отправляет пользователю его криптовалюту.
Плюсы и минусы IDO
| Плюсы | Минусы |
| Автоматизация процесса. | Не исключен риск мошенничества. |
| Низкие комиссии. | Нет гарантий эффективности инвестиций. |
| Прозрачность процесса. | Есть риски столкнуться с манипулированием цен на интересующие токены. |
| Высокий уровень безопасности. | |
| Доступность. |
Как принять участие в IDO
Для начала нужно выбрать подходящее первичное децентрализованное предложение. Отслеживать IDO можно на крупных агрегаторах, например, на CoinMarketCap или CoinDEX.
Дальше нужно действовать по обстоятельствам. Например, в случае, если вы нашли предложение на агрегаторе, познакомиться с дополнительной информацией можно на странице проекта. Там же, как правило, представлена ссылка на участие в самом децентрализованном предложении.
Правила участия в IDO могут различаться. Например, некоторые платформы работают только с верифицированными пользователями. Также может потребоваться заблаговременно вписать себя в белый лист инвесторов.
После выполнения условий организаторов предложения остается отправить на указанный адрес криптовалюту, в обмен на которую смарт-контракт отправит токены проекта.
Как выбрать IDO для инвестиций
Перед принятием решения об участии в IDO нужно проанализировать проект. Важно изучить его техническую документацию, презентации, форумы. При необходимости выяснить детали, не стесняйтесь связываться с представителями проекта.
Вот ряд вопросов, на которые нужно получить ответы перед принятием решения об инвестировании в тот или иной проект:
- В чем идея проекта и будет ли продукт, который разрабатывает команда, востребованным на рынке?
- Является ли идея проекта оригинальной?
- Какие у проекта конкуренты?
- Кто занимается разработкой проекта?
- Есть ли у разработчиков успешный опыт вывода проектов на рынок?
- В чем инвестиционная привлекательность проекта?
- Предоставляет ли DEX, которая проводит IDO, какие-либо гарантии безопасности инвесторам?
Сокрытие разработчиками какой-либо информации, нестыковки в показаниях, выявление явного плагиата, а также попытки организаторов IDO скрыть свою личность – поводы отказаться от инвестиций в такой проект.
Альтернативы IDO: какой способ краудфандинга лучше
Чтобы познакомиться с альтернативами IDO и выяснить, какой способ краудфандинга лучше, редакция BeInCrypto составила сравнительную таблицу.
| Способ краудфандинга | Суть | Плюсы | Минусы |
| ICO | Первичное предложение монет на сайте разработчиков проекта, без привлечения сторонних платформ. | Нет посредников. | Низкий уровень безопасности. Аналитики Statis Group выяснили, что 80% ICO 2017 года оказались мошенническими. |
| IDO | Краудфандинг через децентрализованную криптобиржу. | Автоматизация процесса и высокий, в сравнении с ICO, уровень безопасности. | Децентрализованные биржи могут брать комиссию за посредничество. В результате участники и организаторы IDO могут понести дополнительные издержки. |
| IEO | Первичное предложение монет при посредничестве централизованной биржи. | Высокий уровень безопасности. Команды централизованных платформ отсеивают подозрительные проекты. | Централизация. В случае, если биржа выйдет из строя, процесс может быть нарушен. Также централизованная природа бирж несет риски захвата токенов проекта небольшой группой инвесторов. |
| IGO | Модель привлечения финансирования для игрового проекта. | Схема ориентирована только на игровые проекты. | IGO проводят на платформах с целевой аудиторией игровых проектах, например, на Gamestarter (GAME) и Gamefi (GAFI). |
| ISPO | Покупка токенов проекта через блокировку криптовалюты Cardano в пуле стейкинга. Подробнее – по ссылке. | Высокий уровень безопасности. Разработчики не смогут получить доступ к криптовалюте покупателей, если с их проектом будет что-то не так. | Подходит только для организации краудфандинга в экосистеме Cardano. |
Вместо выводов
IDO – это одна из альтернатив ICO, которая зарекомендовала себя не лучшим образом. Первичные децентрализованные предложения могут открыть доступ к покупке перспективных токенов по минимальным ценам. При этом не стоит забывать о рисках и необходимости самостоятельного изучения нюансов проекта.
Читайте свежие новости криптовалют на портале BeInCrypto и присоединяйтесь к дискуссии в нашем Телеграм-канале.
Trusted
Дисклеймер
Согласно правилам Trust Project, образовательный контент на этом сайте публикуется только для общего ознакомления. Политика BeInCrypto — предоставлять качественную и правдивую информацию, проводить собственные исследования, а также создавать информативный и полезный контент для читателей. BeInCrypto может рассказывать о своих партнерах в своих материалах по обоюдной договоренности, однако эти договоренности не делают контент предвзятым или вводящим в заблуждение. Вся ответственность за любые действия, которые читатель предпринимает на основании информации, размещенной на нашем сайте, лежит на самом читателе. Также обратите внимание, что наши «Условия и положения», «Политика конфиденциальности» и «Дисклеймеры» были обновлены.
