Усреднение долларовой стоимости: как заработать на стратегии

Поделиться

На рынке существует много инвестиционных стратегий. Одна из них – усреднение долларовой стоимости. Редакция BeInCrypto решила выяснить, как это, и что нужно знать, чтобы использовать стратегию для получения прибыли.

В этой статье:

Что такое усреднение долларовой стоимости (dollar-cost averaging)

Усреднение долларовой стоимости (англ. dollar-cost averaging (DCA)) – это инвестиционная стратегия, задача которой – снизить влияние волатильности на эффективность инвестиционного портфеля.

Вот в чем смысл DCA: стратегия помогает гасить волатильность рынка за счет графика регулярных инвестиций. В периоды роста цен, благодаря заранее обозначенному бюджету, инвестор покупает меньше активов. При этом в моменты падения цен участник рынка может приобрести больше активов за ту же сумму. Такой подход позволяет усреднить стоимость инвестиций, что может сделать покупку активов на общей дистанции выгоднее.

Например, если бы вы каждую неделю покупали биткоин (BTC) на $10 в течение трех лет, вне зависимости от того, падает монета или растет, общий объем инвестиций составил бы $1570. Стоимость приобретенной криптовалюты достигла бы $4332. Для сравнения, желтой линией на графике обозначена доходность инвестиций в золото за аналогичный период при таком же объеме еженедельных закупок.

Заработок по DCA
Пример заработка через DCA. Источник: dcabtc.com

Интересно! У стратегии DCA есть и другие названия, включая усреднение затрат и усреднение денежных затрат.

Как работает усреднение затрат

Инвестор проводит анализ рынка и определяет интервал для покупок актива. После участник рынка, следуя графику, закупает актив, согласно установленным интервалам. Процесс будет завершен в момент, когда пользователь инвестирует всю запланированную сумму.

При необходимости процесс усреднения затрат можно продлить. Инвесторы идут на такой шаг, например, в случаях, если по завершении запланированного ранее инвестиционного периода на рынке случается кризис и цены идут вниз. Участник рынка может использовать отрицательную динамику курса актива для повышения эффективности инвестиций за счет дополнительных выгодных покупок.

Пример усреднения долларовой стоимости

Рассмотрим работу через усреднение долларовой стоимости на примере биткоина. Допустим, у инвестора N есть $100 тыс., которые он хотел бы вложить в криптовалюту. Участник рынка знает, что биткоин крайне волатилен, а значит его движения трудно прогнозировать. N не уверен, как именно поведет себя BTC в ближайшее время. Поэтому он решает отказаться от единовременной покупки биткоина на $100 тыс. в пользу дробного инвестирования. Вот какие действия дальше предпринимает N:

  • Инвестор анализирует поведение BTC и приходит к выводу о том, что криптовалюта часто выходит в активное движение в начале месяца. Поэтому N решает покупать монеты в начале каждого месяца.
  • Также инвестор следит за особенностями поведения биткоина после халвингов и понимает, что оптимальной дистанцией для инвестирования, с учетом текущего положения BTC, может быть период в 13 месяцев. Поэтому он делит $100 тыс. на 13 частей.
График покупки BTC
График покупки биткоинов инвестором N. График: TradingView

Вот какой результат получает N:

Порядковый номер инвестицииДата покупкиЦена биткоина на день покупки
11 апреля 2021 года$58 436
21 мая 2021 года$55 005
31 июня 2021 года$33 048
41 июля 2021 года$31 676
51 августа 2021 года$40 367
61 сентября 2021 года$48 143
71 октября 2021 года$41 739
81 ноября 2021 года$61 180
91 декабря 2021 года$57 292
101 января 2022 года$46 314
111 февраля 2022 года$38 080
121 марта 2022 года$43 340
131 апреля 2022 года$46 085

В итоге средний курс покупки биткоина за обозначенный период остановился на отметке $46 208. Если бы N инвестировал всю сумму в первый день, то ему пришлось бы покупать BTC по $58 436.

По завершении заданного инвестиционного периода из 13 месяцев N увидел потенциал дальнейшего падения биткоина. Так перед инвестором открылась возможность принять решение о продолжении закупа BTC, чтобы снизить среднюю стоимость покупки монеты на фоне падения ее курса.

Что еще нужно знать об усреднении затрат

  • Выбор времени работы по DCA зависит от особенностей поведения актива. Например, для начала закупа биткоина подойдет период начала криптозимы. Дело в том, что BTC движется по циклам от одного халвинга до другого. Подробнее о том, как халвинги толкают биткоин к максимумам, а после – к минимумам – в нашем материале.
  • Стратегия усреднения затрат не дает гарантий доходности, потому что движения рынка трудно предсказать. При этом часто негативный результат можно поправить, продолжая инвестировать по заданному графику.
  • Усреднение долларовых затрат может растянуться на несколько лет. Инвесторы выбирают период в зависимости от особенностей актива.
  • Стратегия усреднения затрат подходит только инвесторам, ориентированным на долгосрочную работу.
  • Работа по DCA – один из способов снижения давления на психику, потому что инвестор получает заранее продуманный план действий. Напомним, ранее психологи поделились с редакцией BeInCrypto рядом лайфхаков, которые помогут инвесторам и трейдерам защитить свое ментальное здоровье.
  • Повысить эффективность стратегии усреднения затрат можно при помощи выгодной продажи активов. Например, в случае с биткоином, движения которого цикличны, монета обновляет максимум в среднем через 480 дней после халвинга.
  • Стратегия усреднения затрат наименее эффективна при переходе рынка в фазу роста. При этом работа в долгосрочной перспективе за счет неизбежных коррекций актива может нивелировать негативное влияние закупа в период высоких цен.

Подводим итоги

Стратегия усреднения не дает гарантий доходности. При этом DCA предполагает возможность исправить результат, продолжив инвестировать по заданному графику.

Покупка активов по стратегии усреднения долларовой стоимости подходит только тем, кто ориентирован на работу в долгосрочной перспективе.

Дисклеймер

Вся информация на нашем сайте публикуется, основываясь на принципах добросовестности и только для общего ознакомления. Любые действия, основанные на информации, публикуемой на этом сайте, предпринимаются читателем исключительно под его собственную ответственность. В разделе «База знаний» нашей приоритетной задачей является предоставление высококачественной информации. Мы тщательно определяем, изучаем и создаем образовательный контент, полезный для наших читателей. Для поддержания этих стандартов на высоком уровне и дальнейшего создания качественного контента наши партнеры могут выплачивать нам вознаграждение за размещение информации о них в наших статьях. Однако такие выплаты никак не влияют на процессы создания объективного, честного и полезного контента.
Share Article

Тэги

Криптожурналист с многолетним опытом работы в российских и зарубежных отраслевых СМИ. Считает, что качественный контент крайне важен для популяризации идей децентрализации. Придерживается принципов непредвзятой журналистики.

ПОДПИШИСЬ

Все о крипте в одном Telegram-канале: новости, инсайты и секретные лайфхаки от трейдеров

Присоединяйся

ТОП-канал в Telegram с аналитикой и инсайтами от трейдеров

Подключайся

$10 000 каждую неделю для участников CoinFLEX AMM+ Arena!

Хочу!